مشاور سرمایه راه اندازی – Indinero

سهام مشاور راه اندازی به مشاوران کلیدی با سهام جبران می کند، نه پول نقد. این به نفع استارتاپ است که سرمایه نقدی را حفظ می کند و مشاوری که در صورت پیشرفت شرکت می تواند سود قابل توجهی به دست آورد.

در این مقاله، انواع اصلی سرمایه مشاور، هنجارهای صنعت برای چنین ترتیبات و سایر ملاحظاتی را که باید قبل از صدور سهام برای استارتاپ خود در نظر داشته باشید، مورد بحث قرار خواهیم داد.

استارت‌آپ‌ها اغلب با موانعی روبرو هستند، اما بودجه لازم برای پرداخت راهنمایی‌های متخصص را ندارند. حقوق صاحبان سهام مشاور استارتاپ که به آن سهام مشاور نیز می گویند، یک راه حل خلاقانه است.

با ارائه سهام به جای پول نقد، استارتاپ ها می توانند جانبازان با تجربه و دارای شبکه خوبی را برای رهبری خود جذب کنند. نه تنها این، بلکه برخی از مشاوران به دلیل افزایش بالقوه، غرامت سهام را ترجیح می دهند.

انواع حقوق صاحبان سهام مشاور راه اندازی

اصطلاحات ممکن است گیج کننده شوند – سهام، سهام، سهام، دارایی – به خصوص زمانی که کلمات می توانند به جای یکدیگر استفاده شوند یا بسته به زمینه به معنای چیزهای مختلف باشند.

سهام سهمی از مالکیت است که می توانید آن را در بازار خریداری کنید. S&P 500 را برای شرکت های سهامی عام یا Shark Tank را برای فروش خصوصی در نظر بگیرید. این سهام با حقوق رای، حقوق سهامداران و سایر حمایت ها همراه است.

در مقابل، سرمایه مشاور در ازای خدمات توزیع می شود و عموماً دارای حق رای نمی باشد.

به طور کلی دو نوع سرمایه مشاور وجود دارد:

• جوایز سهام محدود (RSA) اعطای مستقیم سرمایه به مشاوران، مشروط به قوانین خاصی.

• گزینه های سهام اعطای حق، اما نه تعهد، خرید سهام به قیمت از پیش توافق شده.

در هر صورت، حقوق صاحبان سهام در طول مدت تعهد تأمین می شود. فریم های زمانی متفاوت است، اما دو سال رایج ترین است. بعلاوه، بیشتر قراردادها شامل یک دوره مهلت است که در آن هیچ سهامی وجود ندارد. به این ترتیب، اگر رابطه درست نباشد، جدایی دوستانه آسان است.

استارت‌آپ‌ها چقدر سهام با مشاوران دارند؟

توصیه استاندارد این است که بین 0.25٪ تا 0.50٪ از شرکت را ارائه دهید.

با این حال، ما همچنین می‌توانیم بینش‌هایی را از داده‌های نظرسنجی اخیر به‌دست آوریم. در تمام مراحل تأمین مالی راه اندازی، غرامت سهام برای مشاوران از 0.01٪ تا 1.00٪ متغیر بود، در حالی که میانگین در تمام مراحل 0.13٪ بود. شرکت‌های جدیدتر برای جبران ریسک بالاتر و ارزش‌گذاری‌های پایین‌تر، بیشتر پیشنهاد می‌دهند، در حالی که شرکت‌های بالغ سهم کمتری دارند.

انواع مشاور پرتاب

استارت آپ ها به دنبال افرادی هستند که بتوانند شکاف های مهم را برطرف کنند. مشاوران به دو دسته اصلی تقسیم می شوند:

• کارشناسان موضوع
  
• پیشکسوتان شناخته شده صنعت

نقش کارشناس موضوع مشخص است. آنها دانش تخصصی به ارمغان می آورند که ممکن است تیم موسس یا استخدام های اولیه فاقد آن باشند. به عنوان مثال، یک بنیانگذار فنی ممکن است به دنبال شخصی با سابقه قوی در فروش یا بازاریابی باشد.

از سوی دیگر پیشکسوتان صنعت بیش از دانش ارائه می دهند. آنها شبکه ها و اعتماد به نفس را برای سرمایه گذاری های جدید به ارمغان می آورند. شهرت آن‌ها می‌تواند دیده شدن استارت‌آپ را در جامعه سرمایه‌گذاران افزایش دهد، معرفی‌های کلیدی را تسهیل کند و فرصت‌های غیرقابل دسترس را باز کند.

با توجه به تأثیر گسترده نفوذ آنها، پیشکسوتان صنعت ممکن است نسبت به کارشناسان موضوع سهم بیشتری از حقوق صاحبان سهام اعطا کنند، به خصوص اگر مشارکت آنها باعث رشد قابل توجهی شود.

مشاوران استارتاپ چه کاری می توانند برای شما انجام دهند؟

نقش مشاور بسته به نیاز شما و در دسترس بودن آنها می تواند از غیرفعال تا عمیق درگیر باشد. در اینجا چند روش متداول وجود دارد که می توانید از مشارکت آنها در ماموریت خود استفاده کنید:

• بازخورد استراتژیک: بسیاری از استارت‌آپ‌ها تماس‌های فصلی یا ماهانه با مشاوران را برای بحث در مورد استراتژی سطح بالا، ارزیابی پیشرفت و دریافت اطلاعات در مورد تصمیمات مهم برنامه‌ریزی می‌کنند.
• تخصص ویژه: مشاوران اغلب به عنوان مشاوران درخواستی خدمت می کنند و به شما امکان می دهند در صورت نیاز به بینش های تخصصی حقوقی، بازار یا استراتژیک آنها دسترسی داشته باشید.
• معرفی های کلیدی: شبکه مشاور یکی از با ارزش ترین جنبه های نقش آنهاست. آنها می توانند شما را با سرمایه گذاران بالقوه، کارمندان با استعداد یا مشتریان کلیدی مرتبط کنند.
• بازخورد و بهبود محصول: مشاوران با انجام آزمایش‌کنندگان اولیه می‌توانند بازخورد عینی ارائه دهند و به شما در دستیابی به تناسب محصول با بازار کمک کنند.
• سفیر برند: یک مشاور با ارتباط خوب می تواند با صحبت از طرف شما در کنفرانس ها، رویدادها یا در رسانه های اجتماعی شهرت شما را افزایش دهد.
• استفاده از شباهت در بازاریابی: استارت‌آپ‌ها اغلب اسامی، عکس‌ها و اعتبار مشاوران خود را در طرح‌ها یا سایر مطالب بازاریابی نشان می‌دهند. این روش دیگری است که مشاوران شما می توانند اعتبار و جذابیت شما را برای سرمایه گذاران، شرکا و مشتریان افزایش دهند.

چگونه یک مشاور برای استارتاپ خود پیدا کنم؟

قبل از شروع به نگاه کردن، یک قدم به عقب بردارید و نیازهای خود را به وضوح تعریف کنید. چه حوزه های خاصی از کسب و کار شما می تواند از راهنمایی های متخصص بهره مند شود؟

به عنوان مثال، اگر شما یک استارتاپ هستید، ممکن است برای یافتن اولین مشتریان خود به کمک نیاز داشته باشید. از سوی دیگر، استارت آپ های مرحله رشد اغلب افزایش سرمایه را در اولویت قرار می دهند. نوع مشاوری که انتخاب می کنید به چالش هایی که در حال حاضر با آن روبرو هستید بستگی دارد.

اریک میگیکوفسکی، که استارت آپش بعداً توسط Fitbit خریداری شد، یک چارچوب مفید ارائه می دهد: به دنبال مشاورانی باشید که سه تا پنج سال از شرکت شما جلوتر از همان صنعت هستند. این افراد احتمالاً با موانع مشابهی برخورد کرده‌اند و می‌توانند بینش‌هایی ارائه دهند که هم مرتبط و هم قابل اجرا هستند.

هنگامی که نوع مشاور مورد نیاز خود را مشخص کردید، با جستجو مانند استخدام یک عضو تیم رفتار کنید. با استفاده از شبکه خود شروع کنید، با مخاطبین صنعت، انکوباتورها و شتاب دهنده ها ارتباط برقرار کنید و در رویدادهای شبکه ای شرکت کنید که در آن صنعت شما جمع می شود.

قرارداد مشاور راه اندازی

هنگامی که شما و مشاورانتان شرایط را نهایی کردید، باید قرارداد را با یک توافق نامه امضا شده رسمی کنید. این سند قرارداد الزام آور شماست.

قالب‌های قرارداد مشاور راه‌اندازی زیادی وجود دارد که می‌توانید آن‌ها را با شرایط خاص خود تنظیم کنید. با این حال، مهم است که اطمینان حاصل شود که به طور موثر مشکلات احتمالی را کاهش می دهد. مفاد کلیدی که باید روی آنها تمرکز کرد عبارتند از:

• نقش ها، مسئولیت ها و انتظارات: محدوده مشارکت مشاور را به وضوح مشخص کنید.
• نوع و درصد سرمایه: مشخص کنید که آیا مشاور سهام یا اختیارات را دریافت می کند و چه نسبتی از کل سرمایه شرکت را نشان می دهد.
• برنامه زمانبندی و طول خدمت: نحوه و زمان ارائه سهام را مشخص کنید.
• مکانیسم تبدیل: اگر گزینه ها گنجانده شده است، روند تبدیل آنها به سهام را توضیح دهید.
• حریم خصوصی: برای محافظت از اطلاعات حساس تجاری، بندهایی را لحاظ کنید.
• مالکیت معنوی و عدم افشا: اطمینان حاصل کنید که شرکت مالکیت اطلاعات خصوصی را حفظ می کند و این اطلاعات محرمانه باقی می ماند.

مزایا و معایب صدور سهام مشاوره ای

در حالی که سرمایه مشاور می‌تواند ابزاری قدرتمند برای ارائه تخصص ارزشمند باشد، استارت‌آپ‌ها باید به‌دقت معاوضه‌ها را در نظر بگیرند تا اطمینان حاصل کنند که این ترتیبات از اهداف بلندمدت آنها پشتیبانی می‌کند.

شاید مهم ترین مزیت ارائه سهام به مشاوران به جای پول نقد، همسو کردن انگیزه های شما باشد. نه تنها منابع محدودی را صرفه جویی می کنید، بلکه مطمئن می شوید که موفقیت آنها به شما گره خورده است. مشاوران تنها در صورتی درآمد کسب می کنند که کسب و کار رونق داشته باشد و آنها را تشویق می کند تا فعالانه به رشد شما کمک کنند.

با این حال، برخی از ملاحظات مهم وجود دارد که باید قبل از معامله سهام برای مشاوره سنجید:

• تخلیه: انتشار سهام جدید درصد مالکیت سهامداران فعلی را کاهش می دهد، که ممکن است جذب سرمایه گذاران آینده یا تامین مالی اضافی را دشوارتر کند.
• سختی: ایجاد چارچوب های قانونی و اداری لازم برای جبران خسارت سهام عدالت نیازمند زمان و منابع قابل توجهی است. توافقنامه های مناسب و اقدامات انطباق باید وجود داشته باشد.
• از دست دادن کنترل: اگرچه سرمایه مشاور معمولاً با حق رای همراه نیست، اما گاهی اوقات می شود. هر چه افراد در تصمیم گیری های شرکت صدای بیشتری داشته باشند، کنترل کمتری را حفظ خواهید کرد.
• فداکاری برابری: چیزی که در مراحل اولیه راه حل آسانی به نظر می رسد می تواند بعداً هزینه بر باشد. اگر شرکت موفق شود، سهام ارائه شده به مشاوران می تواند بخش قابل توجهی از ارزش کسب و کار را نشان دهد.
• خطرات حفظ حریم خصوصی: مشاوران ممکن است از اطلاعات حساس تجاری مطلع باشند. اگر آنها در شبکه خود با رقبای ارتباط داشته باشند، خطر نشت اطلاعات وجود دارد. ضروری است که این نگرانی ها در یک توافقنامه مشورتی به خوبی پیش نویس شده بررسی شود.

نقش مدیر مالی در مدیریت سرمایه

استارت‌آپ‌ها از یک میز درپوش (مخفف جدول cap) استفاده می‌کنند تا ردیابی کنند که چه کسی مالک چه چیزی در شرکت است. در ابتدا آنها بسیار ساده هستند. فهرست مختصری از بنیانگذاران و دارایی مربوطه آنها ممکن است کافی باشد.

اما با رشد استارتاپ شما، حسابداری پیچیده تر می شود.

شما ممکن است کارمندان، سرمایه گذاران و مشاورانی داشته باشید که نوعی غرامت سهام دریافت می کنند. هر بسته دارای یک برنامه زمان‌بندی و مقیاس‌هایی برای ردیابی، حق رای متفاوت برای در نظر گرفتن و ملاحظات مالیاتی پیچیده است که باید از آنها آگاه بود.

اگر این به نظر شما می رسد، indinero می تواند کمک کند. مدیریت سرمایه یک مشاور نباید دردسرساز باشد. ما اخیراً با Y Combinator همکاری کردیم، بیش از 100 سال تجربه حسابداری در کارمندان داریم، و مدیران مالی خصوصی ما در کمک به استارت‌آپ‌ها در مسیریابی حلقه‌های تأمین مالی استارت‌آپ‌ها متخصص هستند. با ما، پشتیبانی لازم برای تصمیم گیری هوشمندانه و آگاهانه را خواهید داشت. امروز یک مشاوره رایگان را برنامه ریزی کنید.